Je sais que ma grand-mère, Big Mama, est à la recherche vers le bas du ciel en secouant son doigt et en roulant les yeux à la façon dont le prêt à domicile de marché a évolué.
Big Mama serait particulièrement choquée par la prolifération des prêts à intérêt uniquement dans lesquels les gens ne paient que les intérêts sur leur note hypothécaire-dans de nombreux cas, aussi longtemps que 10 ans.
« Tais-toi, enfant”, dirait Big Mama., « Les gens ont-ils perdu leur esprit éternel? »
Non, Big Mama, ils sont juste désespérés. Dans les grands marchés métropolitains, en particulier sur les côtes ouest et est, la perspective de posséder une maison s’éloigne rapidement pour de nombreuses personnes, y compris les minorités, qui accusent déjà un retard considérable dans l’accession à la propriété.
comme le souligne le Joint Center for Housing Studies de Harvard dans son rapport « State of the Nation’s Housing”, jusqu’en 2004, la baisse des taux d’intérêt hypothécaires a contribué à maintenir l’accession à la propriété abordable, même si les prix ont augmenté., Mais avec des taux à long terme stables d’une année sur l’autre et des taux à court terme en hausse, les gens auront plus de mal à acheter une maison.
pour lutter contre le problème de l’abordabilité du logement, les prêteurs ont créé un financement alternatif, allant des prêts hypothécaires hybrides à taux variable aux prêts à intérêt seulement. C’est, en effet, une nouvelle ère dans le prêt hypothécaire.
par exemple, attendez-vous à voir bientôt la commercialisation de masse de prêts hypothécaires de 40 ans, en partie grâce à une annonce récente de Fannie Mae qu’elle achètera maintenant de tels prêts hypothécaires auprès de prêteurs.,
en 2003, Fannie Mae, la plus grande source de financement hypothécaire au pays, a lancé un programme pilote visant à vérifier si l’allongement de 10 ans supplémentaires des versements de prêts pourrait aider à rendre l’accession à la propriété plus abordable pour les emprunteurs à revenu faible ou modéré.
en faisant l’annonce aux prêteurs, Fannie Mae a déclaré que « les récents changements dans l’abordabilité du marché du logement” et les demandes de certaines institutions financières ont conduit à la décision d’acheter des prêts de 40 ans.,
« Nous ne nous attendons pas à ce que les prêts hypothécaires de 40 ans éclipsent jamais la popularité de 30 ans”, a déclaré Sandy Cutts, porte-parole de Fannie Mae. « Cependant, pour certains emprunteurs, nous pensons que ce sera une option attrayante. »
Les prêts hypothécaires à taux fixe de 40 ans sont essentiellement les mêmes que les prêts à 30 ans, mais parce que la période de prêt est plus longue, les emprunteurs peuvent potentiellement se qualifier pour des prêts hypothécaires plus importants avec des paiements hypothécaires inférieurs. Pourtant, les 10 années supplémentaires signifie payer plus d’intérêts sur la durée du prêt.,
Depuis le 1er juin, les prêteurs sont en mesure de vendre des prêts hypothécaires fixes de 40 ans Fannie Mae ainsi que des prêts hypothécaires hybrides à taux variable de 40 ans, ou des bras hybrides. Les armes de 40 ans doivent avoir des périodes fixes initiales de trois, cinq, sept ou 10 ans.
Les lignes directrices sur l’admissibilité et la souscription des prêts de 40 ans sont généralement semblables à celles des prêts de 30 ans. Mais Fannie Mae n’achètera pas de prêts garantis par des logements manufacturés, tels que des maisons mobiles. Il n’achètera pas non plus d’intérêts-seulement des prêts de 40 ans ou ceux où les emprunteurs mettent de faibles acomptes ou Aucun du tout.,
Combien pouvez-vous vraiment économiser chaque mois en obtenant un prêt hypothécaire de 40 ans? Et vaut-il les 10 années supplémentaires de paiements d’intérêts?
Les taux sur un prêt hypothécaire à taux fixe de 40 ans devraient être de 0,25% à 0,375% plus élevés que sur un prêt hypothécaire à taux fixe traditionnel de 30 ans, a déclaré Cutts.
disons que vous avez un prêt de 350 000 $et que le taux d’intérêt est fixé à 6,0% pour 30 ans. Votre paiement hypothécaire mensuel serait d’environ 2 098$, sans compter les taxes et l’assurance hypothécaire privée. Sur la durée du prêt de 30 ans, vous paieriez plus de 405 000 $en intérêts., Ce même prêt de 350 000 for pour 40 ans à un taux d’intérêt de 6,25% ferait chuter votre paiement hypothécaire mensuel à environ 1 987$. Cependant, le total de vos paiements d’intérêts serait supérieur à 603 800$.
le paiement plus long vaut-il l’économie de 111 $par mois?
« les commentaires que nous avons entendus des prêteurs et des coopératives de crédit sont que, quelles que soient les économies par mois, Cela fait une énorme différence”, a déclaré Cutts. « Certains emprunteurs peuvent utiliser (les économies) pour payer d’autres factures., »
pourtant, je me demande si les consommateurs si désespérés d’acheter une maison se sont résignés à des produits financiers qui pourraient les garder à faire des paiements hypothécaires bien dans la vieillesse.
Le rapport du Joint Center for Housing Studies met en garde contre le fait que le financement créatif peut exposer certains emprunteurs à un risque financier.
bien que les prêts à intérêt seulement, à taux ajustable et à 40 ans puissent initialement entraîner des économies, les prêts peuvent rendre les emprunteurs vulnérables à des paiements nettement plus élevés lorsque les taux d’intérêt s’ajustent ou que les paiements de principal commencent à devenir exigibles.,
malgré tout, une hypothèque de 40 ans n’est pas un mauvais produit, a déclaré John Taylor, président de la National Community Reinvestment Coalition.
« Les yeux des gens doivent être grands ouverts en ce qui concerne ce qu’ils obtiennent avec une hypothèque de 40 ans”, a déclaré Taylor. « Si les gens comprennent les ramifications de ce produit hypothécaire, c’est un autre instrument pour amener les gens à devenir propriétaires.”