försäljning och leaseback-transaktioner har länge varit populära eftersom de ger fördelar för både säljare-leasetagare och köpare-leasegivare. Redovisningen av sådana transaktioner har dock förändrats avsevärt med FASB: s utfärdande av nya standarder för intäktsredovisning och leasingredovisning de senaste åren.,
FASBS nya redovisningsstandard för leasing har gjort det mindre svårt att avgöra om kontrollen har gått från en säljarhyresgäst till en köparhyresgäst när tillgångarna är under uppbyggnad. Icke desto mindre kan bokslutsförberedare för organisationer i komplicerade leasingarrangemang ha svårt att tillämpa dessa bestämmelser.
utfärdad 2016, kräver FASB: s redovisningsstandard för leasing (FASB ASC ämne 842, Leasing) att leasetagare registrerar nyttjanderättstillgångar och relaterade skyldigheter i samband med operationella leasingavtal som överstiger 12 månader., Enligt den tidigare vägledningen (ASC-ämne 840) behandlades betalningar i samband med operationella leasingavtal som kostnader, och sådana leasingavtal rapporterades därför inte i enhetens balansräkningar. Den nya standarden har en kosmetisk inverkan på leasingtransaktioner som tidigare uppfyllde ämnet 840 kriterier för kapitalutbetalningar. Resultatet är en ommärkning av sådana leasingavtal som finansiell leasing, som enligt nuvarande vägledning klassificeras som immateriella nyttjanderätter som är föremål för avskrivningar., På uthyrarens sida av dessa transaktioner har den nya standarden samma leasingklassificeringar (Drift, direktfinansiering, leasing av försäljningstyp), även om leasingklassificeringskriterierna har ändrats. Dessutom påverkas uthyrarens redovisning av dessa transaktioner av de nya intäktsredovisningsprinciperna kodifierade i ASC-ämne 606, intäkter från avtal med kunder.,
typen av LEASEBACKAR
en försäljning och leaseback, eller helt enkelt, en leaseback, är ett avtal mellan en säljare och en köpare där den förstnämnda säljer en tillgång till den senare och sedan ingår ett andra kontrakt för att hyra tillgången tillbaka från köparen. Fördelar för säljaren-leasetagaren inkluderar:
- ett omedelbart inflöde av kontanter som kan distribueras i något område av företagets verksamhet; och
- en billigare form av finansiering på grund av parternas förmåga att strukturera transaktionen på ett sätt som minskar kostnaden för konventionell finansiering (t. ex.,, säkerheter, kränkningar av låneavtal, stängningskostnader, eventuella ballongbetalningar och restriktioner).
fördelar för köparen-uthyraren från leasebacksinclude:
- minskad standardrisk på grund av förmågan att direkt undersöka säljaren-hyresgästens kredit;
- förmågan att lättare säga upp kontraktet än vad som skulle vara fallet under konventionell finansiering;
- viktiga skattefördelar-avskrivningar; och
- garanterat restvärde vid uppsägning.,
fördelarna med denna finansieringskälla kommer att fortsätta att göra leasebacks till ett populärt fordon för båda parter trots utmaningen att genomföra de detaljerade rapporterings-och upplysningskraven I ämne 842.
VAD som UTGÖR EN FRAMGÅNGSRIK FÖRSÄLJNING OCH LEASEBACK?
Relevant för diskussionen om huruvida transaktionen kvalificerar eller misslyckas med att kvalificera sig som en försäljning och leaseback transaktionscentra på säljaren leasetagaren och om kontrollen faktiskt har överförts till köparen leasegivaren., För att kontrollen ska kunna uppnås måste försäljningen uppfylla kraven i ämne 606, särskilt punkterna 606-10-25-1 till 606-10-25-8. Dessa punkter avgör om det finns ett kontrakt. I punkt 606-10-25-30 regleras huruvida fullgörandeförpliktelserna har uppfyllts. Att uppfylla dessa bestämmelser är dock inte tillräckligt för att fastställa överföring av kontroll och uppnå en framgångsrik leaseback.transaktionen måste resultera i en operationell leasingklassificering för säljaren-leasetagaren., Här måste inget av kriterierna i punkt 842-10-25-2 om erkännande som finansiell leasing vara närvarande. Om något av kriterierna i denna punkt är uppfyllt, kan kontrollen över den underliggande tillgången inte betraktas som en effektiv överföring, säljaren-leasetagaren måste klassificera transaktionen som en finansiell leasing, och intäkterna från försäljningen måste behandlas som en finansiering., ägandet av tillgången till leasetagaren vid uppsägning av hyresavtal.
dessutom, enligt punkt 842-40-25-3, utesluter praktiskt taget alla möjligheter för säljaren att återköpa tillgången försäljningsbehandling om inte optionen är till verkligt värde och den berörda tillgången i huvudsak är en råvara.
ILLUSTRATION av en framgångsrik försäljning och LEASEBACK
anta följande information:
kort på kontanter, Smith Corp. ingår ett kontrakt med Jones Corp., att sälja en byggnad som används i sin verksamhet och sedan ingå ett avtal med Jones att hyra tillbaka byggnaden från Jones, vilket gör det möjligt för Smith fortsatt användning av byggnaden (se tabellen ”Smith-Jones Sale and Lease Terms”).
Smith-Jones försäljning och leasingvillkor